Основная цель
Цель МСФО (IAS) 7 раскрыть требования к представлению информации об исторических изменениях в денежных средствах и эквивалентах денежных средств компании с помощью отчета о движении денежных средств, который классифицирует денежные потоки в течение периода на потоки от операционной, инвестиционной или финансовой деятельности.
Практика
Многие пользователи отчетности рассматривают отчет о движении денежных средств как более важный и информативный отчет в сравнении с отчетом о прибыли или убытке и прочем совокупном доходе.
Отчет о движении денежных средств в совокупности с остальными формами обеспечивает информацию, позволяющую пользователям оценить изменения в чистых активах организации, ее финансовой структуре, а также ее способность оказывать влияние на величину и сроки денежных потоков с целью адаптации к меняющимся обстоятельствам и возможностям. Отчет позволяет также разрабатывать модели оценки и сравнения приведенной стоимости будущих денежных потоков различных организаций, а также облегчает сопоставимость при сравнении с операционной деятельности различных организаций, поскольку устраняет последствия применения различных порядков учета к аналогичным операциям и событиям.
Основные принципы
- Все компании, которые выпускают финансовую отчетность в соответствии с МСФО, обязаны представлять отчет о движении денежных средств (statement of cash flows).
- Отчет о движении денежных средств анализирует изменения в денежных средствах и их эквивалентах за период. Денежные средства и их эквиваленты включают денежные средства в кассе, сумму банковских депозитов до востребования, краткосрочные высоколиквидные вложения, которые легко конвертируются в определенную сумму денежных средств с небольшим риском изменения их стоимости.
- Вложения определяются как эквивалент денежных средств, когда срок платежа 3 месяца и меньше от даты приобретения (вложения в долевой капитал исключаются из состава эквивалентов денежных средств, если только они по существу не являются эквивалентами денежных средств, как, например, привилегированные акции, приобретенные незадолго до срока их погашения и имеющие установленную дату выкупа).
- Банковский овердрафт, подлежащий оплате по требованию и формирующий неотъемлемую часть управления денежными средствами компании, также включается в денежные средства и их эквиваленты, при этом остаток по банковскому счету часто изменяется от положительного к отрицательному.
Практика
Срочные депозиты, размещенные до отчетной даты, и по которым срок погашения истекает в течение 3 месяцев после отчетной даты, классифицируются на основании всего срока размещения депозита. Например, если срок депозита 6 месяцев, и он истекает 20 февраля 20ХХ года, то данный депозит будет классифицироваться как краткосрочные инвестиции, а не денежные эквиваленты.
Представление отчета о движении денежных средств
- Отчет о движении денежных средств должен классифицировать данные по операционной, инвестиционной и финансовой деятельности.
- Операционная деятельность (operating activities) — это денежные потоки, связанные с основным видом деятельности, которые не включают инвестиционную и финансовую деятельность; таким образом, денежные потоки включают поступления от покупателей и денежные средства, уплаченные поставщикам и работникам.
Примечание
Денежные выплаты, осуществляемые для производства или приобретения активов, удерживаемых для сдачи в аренду и впоследствии удерживаемых для продажи, а также денежные поступления от аренды и последующей продажи таких активов являются денежными потоками от операционной деятельности.
Денежные потоки от покупки или продажи ценных бумаг, предназначенных для целей дилинга или торговли, а также денежные авансы и займы, предоставленные финансовыми институтами, обычно классифицируются как операционная деятельность, поскольку они относятся к основной приносящей доход деятельности организации.
Сумма денежных потоков от операционной деятельности — ключевой показатель того, в какой мере операции организации генерируют денежные потоки, достаточные для погашения займов, поддержания операционных возможностей организации, выплаты дивидендов и осуществления новых инвестиций без привлечения внешних источников финансирования.
- Инвестиционная деятельность (investing activities) — приобретение и продажа долгосрочных активов и других инвестиций, которые не относятся к денежным эквивалентам.
- Финансовая деятельность (financing activities) — деятельность, которая изменяет размер и состав собственного капитала и заемных средств.
- Проценты и дивиденды, полученные и уплаченные, должны классифицироваться как движение денежных средств от операционной, инвестиционной или финансовой деятельности последовательно из периода в период в зависимости от сути транзакции.
Практика
Наиболее часто используемым методом является представление процентов и дивидендов, полученных в инвестиционной деятельности (как доход на имеющиеся долгосрочные активы), процентов и дивидендов выплаченных — в финансовой деятельности (как плата за имеющиеся источники финансирования).
- Денежные потоки, возникшие в связи с налогом на прибыль, обычно классифицируются как денежные потоки от операционной деятельности, за исключением случаев, когда они могут быть непосредственно соотнесены с финансовой и инвестиционной деятельностью.
Практика
Примером отличия в презентации является налог у источника выплаты, взимаемый по внутригрупповым процентам. Для целей отдельной отчетности сумма налога включается в выплату процентов в составе операционной деятельности. Для целей отчетности Группы она показывается в составе уплаченных налогов (также в операционной деятельности).
Денежные потоки от операционной деятельности представляются прямым методом (его использование поощряется), либо косвенным методом.
Прямой метод показывает основные виды валовых денежных поступлений и валовых денежных платежей. Денежные потоки от операционной деятельности представляются по схеме:
При использовании косвенного метода чистая прибыль или чистый убыток корректируется на операции неденежного характера, любые отложенные или начисленные прошлые или будущие денежные поступления или выплаты от операционной деятельности, а также статьи доходов или расходов, связанных с денежными потоками от инвестиционной или финансовой деятельности. Денежные потоки от операционной деятельности представляются по схеме:
Прямой метод показывает основные виды валовых денежных поступлений и валовых денежных платежей. Денежные потоки от операционной деятельности представляются по схеме:
- денежные средства, полученные от покупателей;
- денежные средства, уплаченные поставщикам;
- денежные средства, уплаченные работникам;
- денежные средства, уплаченные по прочим операционным расходам;
- проценты уплаченные;
- налог на прибыль.
При использовании косвенного метода чистая прибыль или чистый убыток корректируется на операции неденежного характера, любые отложенные или начисленные прошлые или будущие денежные поступления или выплаты от операционной деятельности, а также статьи доходов или расходов, связанных с денежными потоками от инвестиционной или финансовой деятельности. Денежные потоки от операционной деятельности представляются по схеме:
- чистая прибыль (убыток) до выплаты процентов и налога на прибыль;
- поправка на амортизацию;
- поправка на обесценение;
- курсовые разницы;
- резерв по сомнительной задолженности;
- проценты начисленные;
- прочие неденежные поправки;
- изменение дебиторской задолженности;
- изменение запасов;
- изменение кредиторской задолженности;
- проценты выплаченные;
- налог на прибыль уплаченный;
- денежные средства от операционной деятельности.
Потоки в иностранной валюте
- Денежные потоки по операциям в иностранной валюте должны учитываться в функциональной валюте компании, используя обменный курс на дату транзакции.
- Денежные потоки иностранной дочерней компании должны быть пересчитаны по обменному курсу на дату возникновения денежного потока.
Практика
Как правило, при пересчете денежных средств в иностранной валюте используется средний обменный курс за период, а курс на дату транзакции — в случае отдельных материальных транзакций в течение периода (получение крупного займа, приобретение акций и т. д.)
- Нереализованные разницы от пересчета остатков в иностранной валюте не являются потоками денежных средств и должны отражаться в отчете отдельной строкой для целей сверки денежных средств и эквивалентов на начало и конец отчетного периода.
Инвестиции в дочерние организации, ассоциированные организации и совместные предприятия
При учете инвестиций в ассоциированную организацию, совместное предприятие или дочернюю организацию, учет которых ведется по методу долевого участия или по первоначальной стоимости, в отчете о движении денежных средств инвестор ограничивается информацией о денежных потоках между ним и объектом инвестиций (например, о дивидендах и авансах). При использовании метода долевого участия организация отражает в отчете о движении денежных средств свою долю участия в ассоциированной организации или совместном предприятии.
Изменения в долях владения в дочерних организациях и других бизнесах
Агрегированные денежные потоки, относящиеся к приобретению или потере контроля над дочерними организациями или другими бизнесами, должны быть представлены отдельно и классифицированы как потоки от инвестиционной деятельности. Раскрытию подлежит следующая информация:.
- суммарное возмещение, выплаченное или полученное;
- доля возмещения, представленная денежными средствами и их эквивалентами;
- сумма денежных средств и их эквивалентов дочерних организаций или других бизнесов;
- сумма активов и обязательств дочерних организаций или других бизнесов, над которыми был приобретен или потерян контроль, суммированные по каждой основной категории.
Агрегированная сумма денежных средств, выплаченных или полученных в качестве возмещения, отражается за вычетом денежных средств и их эквивалентов, приобретенных или выбывших в рамках таких операций, событий или изменений обстоятельств.
Практика
Учет приобретений дочерних компаний в отчете о движении денежных средств является технически сложным аспектом и требует поправки: использование корректировок по всем статьям баланса группы на балансовые остатки приобретенной компании на дату приобретения.
Например, для того чтобы рассчитать эффект от изменения дебиторской задолженности группы за период, необходимо из консолидированной дебиторской задолженности на конец периода вычесть задолженность на начало периода и вычесть остаток задолженности приобретенной компании на дату приобретения. Очень хороший пример построения отчета с учетом приобретений прилагается к SFAS 95 (ОПБУ США) (http://www.fasb.org/pdf/aop_FAS95.pdf ).
Отражение операций по нетто-методу
Денежные потоки от инвестиционной или финансовой деятельности представлены по основным видам валовых поступлений и по основным видам валовых платежей, кроме некоторых случаев, когда они могут быть представлены по нетто-методу:
- денежные поступления или выплаты от имени покупателя (например, поступления и погашения вкладов до востребования банков, полученная от имени собственников недвижимости и передаваемая им арендная плата);
- денежные поступления и платежи по статьям с быстрым оборотом, большими суммами и короткими сроками погашения. Примером является:
- по приобретению и продаже инвестиций;
- денежные поступления и платежи финансового института;
- денежные авансовые платежи и займы, предоставленные клиентам, и их погашения.
Прочие положения
- Инвестиционные и финансовые операции, которые не требуют использования денежных средств, должны быть исключены из отчета о движении денежных средств, но должны быть отдельно раскрыты в финансовой отчетности.
- Организация должна раскрывать информацию, позволяющую пользователям финансовой отчетности оценить изменения в обязательствах, обусловленных финансовой деятельностью. Один из способов: представление сверки между остатками обязательств, обусловленных финансовой деятельностью, на начало и конец периода, включая их изменения.
- Организация должна раскрывать компоненты денежных средств и их эквивалентов и представлять сверку сумм, содержащихся в отчете о движении денежных средств, с аналогичными статьями, представленными в отчете о финансовом положении.
- Сумма денежных средств и их эквивалентов, недоступная для использования группой, должна быть раскрыта вместе с комментариями руководства группы. Примером таких средств являются остатки в «проблемных» банках или остатки, которыми Группа может пользоваться с ограничениями (например, счета эскроу (escrow)).
- Дополнительная информация может быть уместной для понимания пользователями финансового положения и ликвидности организации. Например: суммы неиспользованных кредитных средств с указанием имеющихся ограничений по использованию этих средств; агрегированная сумма денежных потоков, представляющая увеличение операционных возможностей, отдельно от денежных потоков, необходимых для поддержания операционных возможностей; и суммы денежных потоков по каждому отчетному сегменту.